【課程背景】            

任何一個國家的經濟發展，都會不可避免地經歷波峰和低谷．在高峰時進行資產的大量投資，固然能夠極大地提高商業利益，但也要承受經濟低谷時的打擊，這種風險和收益，隨著借貸水平的提高而變得異常兇險．同時，當經濟低谷時，有什么金融操作可以實現利益的巨幅增長呢？

?  什么是風險對沖？

?  什么是差價合約？差價合約是如何實現杠桿的？

?  經濟下行情況下，有哪些方面可以賺取巨額利潤？

?  哪些金融工具可以實現逆市賺錢？他們的風險點在哪里？

?  如何根據情況設定杠桿率？

?  對沖經濟下行所賺取的利潤應該通過什么方式進行避稅處理？

?  閑置運營資金怎樣運用操作實現無風險套利？

這些是經濟下行過程中，每個想在這個痛苦區間掙扎的企業，最為關注的問題．在經濟低谷時，通過境外金融工具手段實現利潤巨幅增長，是一個精心計算的過程．

IFC集團的董事執行主席張宇，將和大家分享他的第一手經驗．IFC集團旗下，擁有世界上最大的金融衍生品交易平臺（www.ifcmarkets.com)，同時經營著數百億美元的私人基金，他本人是亞洲地區頂級的資本運作專家，在每個國家經濟下行的情況下，都幫助自己企業投資人，完成了風險的轉移和利潤的大幅提升．

【課程收益】

?  學員將理解如何用全新的眼光審視風險對沖投資

?  學員將理解國際最先進的投資理念

?  學員將會理解配合股票及差價合約的方法和原則

?  學員將了解國際優秀投資專家是如何操作風險對沖

?  學員會得到只有在大型金融企業高層才能體會到的金融理念和知識

?  學員將學會如何識別致命的投資風險

?  學員將學會如何利用經濟下行，找到合適的投資產品

?  學員將學會分析不同境外金融對沖產品的優缺點和使用原則

?  學員將學會設定金融產品的杠桿率

?  學員將學會境外避稅的原則和技巧

?  學員將學會境外企業股權結構設定的初步技巧

?  學員將學會無風險套利的操作和原則

【課程特色】

本課程以前一直在新加坡和香港，紐約等資金中心授課，是擁有超過二十年歷程，非常成熟的知識體系，隨著各個國家的經濟進入衰退周期，當事國家的企業和個人高凈值客戶會極為關注本課程中所講的避險及贏利模式．張宇老師２０１２年起，在新加坡開始，每年都要多次講述本類課程，受到了亞洲各個國家大型企業的一致好評，學員們普遍認為：金融界高層的想法，顛覆了他們作為實體企業或單一投資金融企業管理者的認知，原來經濟下行對企業來講并不是壞事．

【課程對象】董事長，直接高級管理者

【課程時間】2天（6小時／天）

【課程大綱】

經濟下行的投資策略

一、可操作的金融產品綜述

金融產品逆市獲利的原理

金融產品綜述－實現加杠桿提高利潤，減少資金占用

金融產品精講－期權類及衍生品類

金融產品精講－股權類及差價合約類

相關金融產品的成本

相關金融產品的風險評估

二、投資策略制定

如何組合金融產品

從本行業下手－市場下行的分析

從本行業下手－選擇合適的金融工具

從本行業下行－設定合適的杠桿率及資金占用

選擇合適的投資科目

如何根據企業自身的財務特點制定對沖方案

對沖類產業投資

三、對沖投資的避稅及境外股權結構

投資前的公司結構準備－精講

投資前的股權結構設立－精講

投資后的避稅處理－ＣＲＳ詳解

投資后的避稅處理－資產持有狀態詳解

總結：經濟下行波動與贏利操作手法的磨合及提高