【課程背景】

加強營運資金管理就是加強對流動資產和流動負債的管理；就是加快現金、存貨和應收賬款的周轉速度，盡量減少資金的過分占用，降低資金占用成本；就是利用商業信用，解決資金短期周轉困難，同時在適當的時候向銀行借款，利用財務杠桿，提高權益資本報酬率。

應遵循的基本原則，如：規避風險、增加價值、提高效率、完善制度等。本課程致力于對營運資本管理的具體案例解析。

【課程時長】

6小時

【課程大綱】

一、經營營運資本概述

1、營運資本是什么

2、營運資本是什么類型的資本？

3、何為營運資本管理？

二、營運資本管理的原則

1滿足合理的資金需求

1）合理的資金需求的測算

2）預算功能及執行情況

3）資金管理偏好

2提高資金使用效率

1）資金冗余

2）資金短裙

3節約資金使用成本

1）機會成本

2）管理成本

4保持足夠的短期償債能力

1）長期資本中用于流動資產來源的部分

2）償債能力指標

3）償債能力的限制條件及表外因素

三、改善營運資本狀況的手段有哪些

1、正確權衡收益與風險

1）、增強現金流量管理意識

2）、樹立信用觀念，提高企業信用程度

3）、提高管理人員素質，增強營運資金管理能力

2、合理配置營運資本

1）、采用先進管理方法，提高存貨管理科學性

2）、提高現金流量管理水平

3）、合理利用資金浮游量

3、對營運資本實行動態管理

四、營運資本持有政策

1、流動資產

2、流動負債

3、線性與非線性的關系

4、如何把握流動資產投資量

5、收益、風險適中的營運資本政策

五、營運資本籌集政策

1．流動資產和流動負債周轉分析。

1）臨時性流動資產

2）永久性流動資產

3）臨時性負債

4）自發性負債

2．流動資產和流動負債的配合

1）配合型籌資政策。

2）激進型籌資政策。

3）穩健型籌資政策。

4、某公司營運管理經驗

企業價值觀： 誠信做人，負責做事，實效主義，追求共贏